独立董事制度对公司治理的作用

独立董事制度对公司治理的作用　件，独立｝生解释，薪酬范围，发表意见的具体　方式以及责任追究的程序方式做出：具体规定。　４、上市公司的章程必须载明独立董事　行使权利的具体内容和发挥作用的范围、方　式和方法。　制定和充实上述法律制度既是独立董　事依法行权的根本依据，又是独立董事行权　马永政　河南省平煤集团一矿财务科４６７０１　１　的根本准则。不难想象，在较为完善的法律　和制度环境里独立董事的作用能得到较好的　发布的规范性文件中，且多数为选择性条　发挥。　［内容摘要】　款。虽然中国证监会发布了专门的《关于在　（二）适当调整独立董事的结构类型　本文研究了独立董事制度对公司治理　的作用　与国外发达国家比较，独立董事　制度在我国并没有充分发挥其在理论上的　作用。针对我国独立董事制度存在的问题，　提出了一些改善措施。　【关键词】　独立董事制度；公司治理　在公司治理结构中引入独立董事制度，　一方面可以制约控股股东利用其控制地位做　出不利于公司和中小股东的行为，另一方面　还可以独立监督公司管理层，减轻内部人控　制带来的问题。但是在实践中，独立董事制　度难以充分发挥其理论上的作用。要解决我　国上市公司治理的根本问题，应从制定和完　善法律和制度环境着手，改善我国独立董事　制度在实践中的不足。　一、独立董事制度对公司治理作用的理　论分析　独立董事无论从形式Ｅ还是实质上都应　当独立于公司管理阶层。对重大问题能够站　在比较客观、公正的立场上加以判断。　（一）有利于公司的专业化运作、提高企业　的持续发展能力　独立董事有较高的专业素质和丰富的　经验，对形势的判断、法规的掌握与运用有　着独到见解，为公司发展提供有建设性的意　见，从而有利于公司提高决策水平、改善公　司声誉、提高公司价值。另外，在制定公司　的相关战略时，独立董事们具有不同的知识　和背景，可以提高在制定公司战略时对环境　变化的预测能力。　（二）强化董事会的制约机制　保护股东权益　中小投资者由于股权分散，加上信息　不对称，其合法利益经常得不到保障，缺乏　真正的利益代表。引入独立董事制度能有效　弥补中小投资者法律主体缺位，维护广大中　小投资者的合法利益。　二　我国独立董事制度对公司治理作用　的效果分析　从我国实施独立董事制度的效果来看，　独立董事往往沦为“花瓶董事”，很难发挥　作用。主要表现在：　（一）在法律法规上缺乏强制性　我国（（公司法》没有对股份有限公司设　立独立董事作专门的硬性规定。有关独立董　事的规定散见于中国证监会和国家经贸委等　上市公司建立独立董事制度的规范意见　，　当前，我国独立董事几乎全部是专家　但规定的过于宽泛、笼统，缺乏可操作　。。　学者型的人才，知识结构单一，专业知识较　（二）独立董事难“独立”　强而公司治理的经验缺乏。学者型的独立董　董事的提名和选聘权利实际被大股东　事结构虽然有很高的理论造诣或在学术界德　所掌握，在当前“一股独大”的股权结构下，　高望重，但因工作经验所限，缺乏企业管理　既使是股东大会也受大股东控制而失去其公　和证券投资的商战经验，缺乏信息处理加工　正性。没有大股东提名，独立董事几乎不能　能力。　在董事会和股东大会中获得通过，这是上市　（三）加强公司层面的独立董事制度建设　公司中公开的秘密，由此产生的独立董事必　上市公司必须结合自身情况和需要对　然听命或受控于大股东，难以保障独立董事　独立董事的有关规定进行细化。如制定独立　的独立性。　董事的选聘程序以保证独立董事真正独立，　（三）独立董事与监事会等机构的关系有待　明确独立董事的职责与资格要求，签订权责　理顺　明确的独立董事聘用合同等。　我国实行的公司治理结构采用同时设　（四）明确界定独立董事在公司治理结构中　有董事会和监事会的二元模式。出现了监事　的地位　会和独立董事职能相互冲突的矛盾，这就牵　分清独立董事制度与监事会的不同性　涉到监督权利的分配和协调问题。　质。独立董事制度属于董事会的内部控制机　（四）独立董事的主动性、有效性普遍不高，　制，监事会则是董事会之外，与董事会并行　知情权得不到很好的维护　的公司监督机构。监事与独立董事的主要区　独立董事不参与公司的日常管理，其获　别之一即监事不参与董事会的决策，独立董　取信息的方式只能是由公司提供，公司如果没　事　『合是通过在执行层面上参与董事会的决　有本着真实诚信原则，对独立董事进行陈述，　策来保护中小股东利益，提高决策质量，制　那么独立董事对公司内部真实的运营状况和　衡经理人员等。　财务状况是不得而知的。一股独大加上“董　综合思考可将我国独立董事的功能定　事　匿事”，独立董事对改善上市公司治理结　位于：为公司带来多样化的思维，向董事会　构、参与企业经营决策的主动陛普遍不高。　提供专业化支持，并通过参与董事会决策提　高决策的科学性；维护中小股东的利益，提　三、保证我国独立董事制度对公司治理　高董事会决策的公正性在内部董事和经理　发挥作用的措施　人员的薪酬、董事的提名、自我交易和关联　结合独立董事的设立初衷及我国的现　交易等方面享有表决权，并有权检查、约束　状，独立董事制度要发挥更大的作用，应从　内部人的职权行为和评定其经营业绩，以期　以下几个方面着手：　能在重大事项上，以相对超脱的地位进行　（一）制定和完善能使独立董事发挥作用的　“独立”裁断；就公司财务信息的审核和控　法律和制度环境　制方面与监事会进行协作。囫　制定和完善有关法律和制度是保证独　立董事充分发挥作用的重要环节，我们认为　就当前来说，应制定和完善以下几个方面的　【参考文　法律和制度：　１、谭劲松．独立董事与公司治理：基于　１、修改　公司法　。应增加有关独立董　我国上市公司的研究［Ｍ】．中国财政经济　事在董事会成员中的比例及权利、义务、职　出版社．２００５．　责、作用的法律条文，这些条文将成为制定　２、谢朝斌　独立董事法律制度研究［Ｍ】．　有关独立董事具体法律法规的指导原则。　北京：法律出版社．２００４　２、中国证监会等部门制定有关配套法　规。配套法规应对独立董事的任职条件，产　生程序，发表意见的原则以及薪酬等问题进　【作者简介】　一步做出明确规定，并对独立董事的过失追　马永政，（１９７２一）男，籍贯：河南南阳　究做出原则规定。　市新野县，河南省平顶山市平煤集团一　３、证券交易所应制定上市公司独立董　矿财务科，会计师，中南财经政法大学　事指导意见和章程指南。对不同主导产权结　苯科普璜　构的上市公司独立董事的具体人数，具体条　ＭＯＤＥＲＮ　ＢＵＳＩＮＥＳＳ　项代商业