香溪源流域属于三峡地区，气候与三峡近似。香溪源干支流坡降都大。干流天然落差1000米，年径流量约12.97亿立方米。水力蕴藏量约35万千瓦。在香溪支流红花河和九冲河汇合处修建的猴子垉水电站，装机0.82万千瓦，是兴山县已建成的小水电站中最大的一座，也是宜昌地区首先采用低栏栅坝引水的电站。这里地形优越，在河流引水仅修渠道1500米，就获得水头129米。猴子垉水电站在通往神农架的林区公路旁，沿途经过昭君故里。
香溪源河口距三峡坝址三斗坪31公里。三峡大坝修建后，水库回水升高，香溪的回水将抬升到兴山城附近。那时，香溪流域将进一步得到开发，香溪将更加秀丽，更加吸引中外游人。
香溪源位于西陵峡口长江北岸，距重庆市区572千米。相传香溪上游宝坪村乃汉元帝妃子王嫱(王昭君)出生地。宝坪村又叫明妃村。杜甫诗云：“群山万壑赴荆门，生长明妃尚有村。”
香溪源是一条十分美丽的小溪。它发源于神农架山区，流过石灰岩裂缝，经洞穴过滤沉淀，“水色如黛，澄清可掬”;由北向南注入长江，交汇处清浊分明，相映成趣。传说昭君的珍珠曾失落溪中，故溪水四季湛蓝碧透，水味含香。